(SeaPRwire) –   Jika anda seorang Boglehead seperti saya, anda boleh bercakap tanpa henti tentang kuasa kompaun portofolio “lazy” tiga-fund: beberapa bon, beberapa saham domestik, dan beberapa saham antarabangsa. Setkan dan lupakan, jangan lihat lagi sehingga anda perlukan. Jika anda tidak selesa dengan portofolio tiga-fund, anda mungkin mahu dapatkan penasihat kewangan yang boleh pilih saham tertentu untuk anda untuk AUM. Kos peluang berada di dalam kepala anda: untuk nisbah kos rendah, anda boleh ada beberapa ETF yang sesuai dengan portofolio tiga-fund, atau anda boleh letakkan semua pengambilan keputusan kepada penasihat kewangan yang akan menuntut lebih banyak untuk menguruskan portofolio anda dengan lebih baik.

Jika anda seorang penggemar Warren Buffett, anda akan mengenali ini sebagai “bulatan kompetensi” beliau yang sentiasa disebut, di mana anda kekal pada apa yang anda tahu dan tinggalkan apa yang anda tidak tahu kepada mereka, well, yang tahu. Berinvestasi dalam apa yang anda fahami dan pada perkara yang mempunyai nilai jangka panjang, dan tinggalkan perdagangan kerap dan volatilitas pasaran kepada mereka yang tahu apa yang mereka lakukan.

Nampaknya seperti falsafah raja kompaun itu mungkin tidak hanya berfungsi untuk pelaburan tetapi juga untuk memilih kad kredit—dan manfaat yang anda dapat bersama mereka.

Sekurang-kurangnya itu adalah menurut Chris Fred, ketua kad kredit dan pembiayaan tidak berjaminan TD Bank, yang berkata kadang-kadang, points chasing (atau seperti yang dipanggil oleh mereka yang tahu, “churning”) mungkin terbukti terlalu sukar untuk orang biasa.

“Sama seperti Warren Buffett berkata untuk membeli indeks fund, kad kadar sederhana (flat-rate) yang baik sering menang berbanding semua kategori bonus yang mewah,” kata Fred kepada .

Konsepnya mudah, ala Buffett: Jika anda tahu apa yang anda lakukan, anda disarankan sepenuhnya untuk membuka beberapa kad, masing-masing dengan jumlah mata atau cash back berbeza per kategori. Jika anda tidak, anda harus kekal dalam “bulatan kompetensi” dan memilih kad cash-back blanket supaya anda tidak cuba berdagang harian di kaunter pembayaran.

Churning, sebagai konsep

Churning, walaupun konsep yang agak baru (re: dalam tempoh tiga dekad terakhir) berkaitan kad kredit, mungkin sejak lama seperti kewangan peribadi itu sendiri. Anda mungkin ingat hari-hari App-O-Rama pada tahun 2000-an, di mana orang cuba menipu institusi kewangan dengan membuka berbilang kad kredit pada satu masa supaya tidak menenggelamkan skor kredit anda dengan setiap tarikan.

Pada tahun 1999, David Phillips membawa churning ke arus utama dengan mengambil kesempatan daripada promosi pudding untuk mendapatkan lebih daripada 1.25 juta mil penumpang kerap. (Untuk apa yang berharga, manfaat kad kredit baru bermula—ambil angin lama dan pergi melalui laman web 2003 Amex untuk melihat permulaan manfaat kad kredit). Pada tahun 1900-an, bank akan galakkan orang untuk membuka akaun simpanan dengan deposit percuma $100 atau sekitar itu. Dan bahkan pada tahun 700-an dan seterusnya, orang membeli syiling perak dan pada nilai muka dan memutarnya ke Mint di England untuk syiling baru, yang bernilai lebih daripada harga pembelian asal mereka.

Kisah panjang pendek, churning, dalam pelbagai bentuk, telah lama ada. Di dunia kad kredit, subreddit r/churning mempamerkan hampir 30,000 pengunjung mingguan, dan bahkan mempunyai bahagian FAQ yang menasihati orang biasa daripada terlibat dalam churning, beberapa alasan yang Fred bersetuju.

“Orang fikir, ‘Saya sentiasa boleh menang 2% itu.’ Secara purata, mereka tidak,” kata Fred.

Fred merujuk kepada tiga tawaran kad kredit TD Bank, yang termasuk cash back 2% pada segalanya, dan satu lagi cash back asas 1% pada segalanya tambahan dengan cash back 2-3% pada kategori terpilih. Berbanding dengan penerbit kad lain yang mempunyai pemegang kad mengingatkan kad mana untuk digunakan di pam berbanding meja restoran, Fred berkata matematik mental hanyalah tidak layak untuk pengguna biasa, terutamanya apabila mereka tidak akhirnya menang cash back blanket 2% yang merekajamin dapat dengan kad lain.

Ambil, sebagai contoh, kad premium yang menawarkan 4x pada makanan tetapi hanya 1x pada farmasi dan barang asas. Ia menawarkan 3x pada runcit, 1.5x pada perjalanan, tetapi bukan pengangkutan. Mata pada makanan dan runcit mungkin sangat melebihi cash back 2% dari kad lain, tetapi ia akan dikompensasi oleh 1x dan 1.5x di tempat lain. Kemudian, tambahkan mereka yang mempunyai berbilang kad dan anda mempunyai pemegang kad, yang Fred menggelakkan, akan perlu merujuk spreadsheet secara berterusan untuk memastikan mereka mendapat nilai terbaik untuk dolar—apabila cash back blanket 2% akan meninggalkan pemegang kad tanpa apa-apa bimbang, tahu mereka mendapat yang terbaik yang mereka akan dapat.

Tambahkan yuran tahunan

Itu baru saja perdebatan mata/cash-back. Tambahkan yuran tahunan yang berlebihan, dan ia benar-benar menjadi lumba menggunakan semua manfaat kad anda.

“Semakin tinggi yuran, semakin banyak manfaat anda cenderung untuk mempunyai,” kata Fred. “Ini adalah tawaran berbahaya: Anda lebih baik mula menggunakan manfaat itu, atau ia akan menjadi sangat sukar untuk membenarkan yuran itu.”

Sebahagian daripada kad ini boleh menelan hampir $1,000—tetapi dipasarkan sebagai bernilai ribuan lebih dalam manfaat, hanya jika pemegang kad mengingatkan untuk menggunakannya dengan sewajarnya. Gunakan satu kad dan dapatkan kredit pengambilan makanan bulanan atau kereta sewa; gunakan yang lain dan dapatkan bonus hotel separuh tahunan atau akses awal kepada tempahan restoran, atau kepada acara sukan eksklusif.

Ini direka, kata Fred, dalam cara untuk menghalang penggunaan untuk kebanyakan pengguna, walaupun kad kredit premium yuran tahunan tinggi ini. Ada sebab mengapa anda mesti memilih tawaran pada portal kad kredit anda berbanding ia diterapkan secara automatik sebagai kredit akaun. Dan ia juga sebabnya yang mempertahankan pelanggan kembali.

“Pelanggan itu melekit. Mereka tahu mereka membelanjakan jumlah tertentu setiap tahun dalam yuran tahunan, jadi mereka berkepentingan,” kata Fred.

Tinjauan terkini oleh Merry Money TD Bank mendapati 79% pengguna sedang mencari kupon, jualan, dan tawaran, manakala 72% pengguna kad yang merancang untuk menggunakan kad untuk pengeluaran musim perayaan mengharapkan untuk memohon ganjaran ke atas pembelian tersebut. Tawaran itu, kata Fred, mungkin adalah bagaimana sesetengah bahkan menganggar pengeluaran kad kredit mereka.

Ia menjadi rumit oleh rakan kongsi pihak ketiga yang juga menawarkan manfaat kepada pemegang kad, yang kemudian adalah bagaimana penerbit kad dan pemegang kad membenarkan yuran tahunan tinggi.

“Mereka percaya mereka akan mendapat tawaran baik jika mereka kekal dengan kad itu dan menggunakannya—and itulah yang menjadikan ekosistem ini begitu berkuasa,” kata Fred.